期货

达慧期货量化CTA策略的主要优势

程序化驱动，人工智能优化

运用量化模型分析国内市场20多年的历史数据，全程序化操作期货投资，尤其引入机器学习、人工智能等领先行业的方法优化算法，相比传统CTA因子模型在投资决策方面更加客观；而且每年随着更多数据的产生，模型也自动通过人工智能学习不断提升。

多品种覆盖，组合策略执行

投资覆盖国内六个板块的所有期货品种，通过多个品种的收益积累获得收益；每个期货品种均有多种具体策略同时执行，由执行结果决定多空开仓方向和开仓数量，通过策略组合不依赖单个策略和少数策略的有效性，且有效规避人为判断的缺陷，获得相对的收益。

多层次风控，风险收益平衡

实施全面和严格的多层次量化风控指标机制，如设置板块和单品种保证金占比限制、单品种波动率限制，实施止损止盈机制等。多层次的量化风控体系与投资决策模型融合在一起成为量化投资系统的核心，尽可能保证产品在市场不利时能有效控制回撤；在策略和风控设计方面从投资者长期收益及资金效率角度出发，在控制波动和回撤风险的同时不会过多追求短期业绩表现，不过分追求短期高收益或过分追求平滑收益率曲线，整个投资系统基于长期数据模型的决策，收益和风险指标更加客观并可靠。

投研报告

公司投研团队专注于宏观研究及农产品、黑色、有色等产业链基本面研究，以独立、客观、审慎的态度，提供专业的宏观、行业分析报告，力求把握市场热点、挖掘市场矛盾并揭示未来走势动向。报告类型丰富多样，包括日常报告、专题报告、调研报告、观点速递、事件点评等。

策略报告

公司投研团队深耕产业链，根据市场环境变化及企业生产经营状况提供各类策略报告，为客户套利、展期等需求提供研究支持及风险管理解决方案。投研团队也可根据客户需求定制投资咨询报告、策略报告等研发服务，旨在满足其个性化投研和风险管理咨询需求。

私募基金

经营范围

受托资产管理、投资管理（不得以公开方式募集资金、不得从事公开募集基金 管理业务）

业务类型

私募股权投资基金、私募股权投资类FOF基金、创业投资基金及创业投资类FOF基金。在基金业协会累计备案产品为多只，目前在管存量基金产品都趋向良好态势。

投资理念

宏观对冲：捕捉宏观市场动态→优化配置多项资产→灵活对冲波动风险

量化交易：研发量化策略→自设程序引擎→替代主观操作

分散交易：多层次选取各类资产→优化风险收益比→实现多资产保值增

股票

达慧股票主观多头策略的核心是“价值+趋势”：以价值投资为盾，趋势投资为矛，攻守结合，敏锐洞察市场，顺应趋势，为投资者带来更大收益；可以同时辅以T0交易策略、新股申购策略等套利策略，来增加收益。

发掘杰出的企业，以合理的价格投资并长期持有

短期：避免参与把握性不高的短期博弈

中期：企业生产经营情况和业绩与预期收益的匹配

长期：深度研究行业和产业把握行业趋势变化带来的投资机会

投资基于内部自上而下对宏观经济和资产价格驱动因子的分析，判断各个大类资产价格在未来一段时期的趋势。从而指导基金在各个类别资产上的配置和交易。对于单一资产内部的投资，依赖于研究团队对行业和品种基本面的分析。本基金投资过程中使用期货期权等各种衍生金融工具,使用对冲，套利等投资手段，投资方向上可以做多，可以做空，也可以套利，目标是实现不依赖干市场环境的绝对收益。

我们的优势

构建财富管理、机构服务、交易服务的完整生态

以客户需求为导向，以专业服务为依托

线上线下一体化渠道

高效、便捷、专业和智能化的“一对一”全程陪护式融资融券服务

点对点的专业化、个性化融资融券服务

首批转融资试点、转融券试点资格

首批科创板、首批创业板转融券约定申报业务资格

业务体系完善、融资经验丰富

高效、便捷、优惠的股票质押综合融资服务

满足各类型客户差异化股票质押融资需求

坚持以市场化方式服务国企改革、助力民企发展

支持科技创新企业、民营企业、成长型企业发展

经营范围： 金融产品投资、股权投资（涉及法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）

风险控制

系统层面：自研智能自动化交易程序，实时监控持仓敞口

制度层面：预设各类风控规则，依需挂载，控制总体风险

策略层面：独立提取共性策略风控逻辑，灵活平衡风控与策略执行效率

产品层面：攻守兼备的仓位管理，控制风险系数，附着安全的“防火墙”